В первом действии говорится об уютном домике, где ребята готовы встречать новый год и сидят в ожидании подарков. И вот видна елка, на которой виднеются разноцветные огоньки. Взрослые и дети пустились в пляс. Дети получают от родителей подарочки. На пороге в гостиную неожиданно появляется незнакомец, он в маске. Это добрый Дроссельмейер, крестный Мари, его все узнали, он снял маску. После того, как он показал фокусы, в руках крестного появился Щелкунчик и все стали слушать о том, как появилась кукла. После рассказа все аплодировали рассказчику. Мари хочет, чтобы Щелкунчик был у нее.
Но ей не дали поиграть с игрушкой, Франц успел поломать куклу. Несносного мальчика догнал крестный, а затем починил куклу. После исполнения последнего танца праздничному вечеру пришел конец. Гостей не стало. Погасли огни на елке. В опустевшей гостиной находилась Мари, она хотела посмотреть на куклу – Щелкунчика. Дроссельмейер появился после боев курантов на часах. Вдруг все стало изменяться. Из комнаты вырос красивый зал. Игрушки стали оживать. Появился Мышиный король с мышами. Отважный Щелкунчик начинает противостоять, в его подчинении многочисленная армия. Он сражался с противником и победил его. Перед Мари вдруг появился прекрасный принц.